投资者如何进行开放式基金的申购？
在开放式基金开放申购、赎回后，投资者可以通过有资格的上证所会员营业部以“金额认购”的方式进行申购申报。申购价格以受理申请当日收市后计算的基金份额 净值为基准进行计算。投资者的每笔申报必须满足所申购基金的最低申购金额的要求，同时每笔申购金额必须是100的整数倍，最多不能超过99，999， 900元。“金额申购”时，按照投资者具体应得的基金份额，取其整数部分记入投资者的账户，剩余的小数部分重新折算成金额退还给投资者。比如，若计算出的 投资者应得基金份额是1588.88份，则实际记入该投资者上海证券账户中基金份额为1588份，小数部分0.88份基金份额按折算成的金额退还给该投资 者。
投资者可以通过有资格的上证所会员单位(券商)的任何一家营业部认购、申购、赎回上证所挂牌的开放式基金。
在开放式基金开放申购、赎回后，投资者通过有资格的上证所会员营业部以“份额赎回”的方式进行赎回申报，赎回价格以受理申请当日收市后计算的基金份额净值 为基准进行计算。投资者的每笔申报必须满足所赎回基金的最低赎回份额的要求，同时赎回申报必须是整数份额，且最多不能超过99，999，999份基金份 额。
上证所通过行情发布系统显示开放式基金的前一交易日每百份基金份额净值（按四舍五入保留两位小数），投资者可通过各种行情显示软件系统、上证所网站、有资 格的上证所会员网站、其它公布股票行情信息的媒体等查询有关信息。这个“最新价”只是投资者进行申购赎回时的参考价格，投资者当日的申购赎回结算价格，是 受理申请当日收市后计算的基金份额净值。
在上证所挂牌的开放式基金，每只基金的基金管理人、代销机构、基金托管人都使用和上证所相同的基金简称和代码。519***标识基金挂牌代码和申购赎回代 码，基金简称由四个汉字组成，前两个汉字标识基金管理人，后两个汉字标识基金产品；521***标识基金的认购代码。
1、如何提交质押券？
（1） 客户提交质押券委托——客户委托证券公司通过交易系统将其证券账户中的债券现券申报提交入结算公司的质押库。
（2） 证券公司申报提交质押券——根据客户委托，证券公司通过交易系统向结算公司申报提交质押券。申报代码为“09****”，交易方向为“卖出”。其中“****”为相应债券的后四位代码。
（3） 交易系统检查——交易系统根据现券可用余额核查质押券的提交指令，如果申报数量大于现券可用余额，则申报指令无效。否则，申报有效，交易系统在现券可用余 额中根据申报数量进行实时扣减，同时计增可融资额度。当日买入的现券当日可申报入库。现券可用余额=昨日余额+当日净买入。
（4） 质押券的入库——T日日末，交易所将质押券申报数据发结算公司。结算公司在申报当日日末将相关债券转入结算公司的质押库，同时，该债券余额从客户的证券账户中记减。（5） 质押库的明细管理——质押库以结算参与认为单位设立，并按证券账户来源分明细记录质押券。
2、如何转回质押券？
回购交易进行集中竞价时，其申报应当符合下列要求：
（1） 转回质押券委托——如果证券帐户提交的质押券对应的标准券剩余，客户可委托证券公司向交易系统提出质押券的申请。
（2） 转回申报质押券——当日，根据客户委托，证券公司向交易系统申报转出质押券指令。申报代码为“09****”，交易方向为“买进”。其中“****”为相应债券的后四位代码。
（3） 交易系统前端检查——出现以下情况，转出失败：转回申报指令中的转回数量大于该账户当时的同品种可转出数量（可转出数量=质押库内该帐户的同品种余额+当 日该帐户已成功申报转入的同品种数量）；质押券转回数量折算的标准券大于其当时可融资额度（转回成功后，交易所前端实时扣减该帐户的可融资额度，并实时增 加现券的可用余额。投资者可在交易系统将当日转回的现券卖出，或结合转入处理，可实现当日换券）。
（4） 质押券出库——T日日末，交易所将质押券申报数据发结算公司。结算
本所市场可转换公司债券申请转股竞价申报规定?
（一）申报单位：1手或其整数倍（1手＝1000元标准券）。
（二）价格：100元。
（三）申报方向：卖出。
如何进行国债、企业债回购交易？
（1）债券回购交易，指债券持有人在卖出一笔债券的同时，与买方约定，经过一定期限后，以一定的价格再行买回该笔债券的交易。
（2）投资者在本所交易市场进行国债回购交易，必须选定一家证券经营机构并签订全面指定交易协议。
（3）进行老国债回购（代码：201***）的融资方在向本所交易系统申报“回购登记”（申报代码：799997）后，方可委托进行国债回购交易。目前老回购登记业务已经停止，投资者需要进行回购只能做204***的新国债回购，直接在帐户进行质押券的登记。
（4）投资者在本所交易市场进行企业债回购交易，无需申报“回购登记”可直接委托进行企业债回购交易。
回购交易申报中，融资方按“买入”予以申报，融券方按“卖出”予以申报。
回购交易进行集中竞价时，其申报应当符合下列要求：
（一） 申报单位：100手或其整数倍（1手＝1000元标准券）。
（二） 计价单位：资金到期年收益率（％），报价时省略百分号（％）。
（三） 价格变动单位：0.005或其整数倍。
（四） 每笔申报限制：最低申报限额为100手，最高申报限额为10000手。
（五） 申报价格限制从交易规则。
债券回购交易的流程如下
（1）回购委托——客户委托证券公司做回购交易。
（2）回购交易申报——根据客户委托，证券公司向证券交易所主机做交易申报，下达回购交易指令。回购交易指令必须申报证券账户，否则回购申报无效。
（3）交易系统前端检查——交易系统将融资回购交易申报中的融资金额和该证券账户的实时最大可融资额度进行比较，如果融资要求超过该证券账户实时最大可融资额度属于无效委托。
（4）交易撮合——交易所主机将有效的融资交易申报和融券交易申报撮合配对，回购交易达成，交易所主机相应成交金额实时扣减相应证券账户的最大融资额度。
（5）成交数据发送——T日闭市后，交易所将回购交易成交数据和其他证券交易成交数据一并发送结算公司。
（6）标准券核算——结算公司每日日终以证券帐户为单位进行标准券核算，如果某证券帐户提交质押券折算成的标准券数量小于融资未到期余额，则为“标准券欠库” ，登记公司对相应参与人进行欠库扣款。（由于采取前端监控的方式，一般情况下，不会出现参与人和投资者“欠库”的问题，只有标准券折算率调整才可能导致 “标准券欠库”。）
（7）清算交收——结算公司以结算备付金账户为单位，将回购成交应收应付资金数据,与当日其他证券交易数据合并清算，轧差计算出证券公司经纪和自营结算备付金账户净应收或净应付资金余额，并在T+1日办理资金交收。
如何购买上市国债、企业债？
（1）投资者在本所交易市场进行债券现货买卖，必须选定一家证券经营机构，并订立全面指定交易协议后，方可办理委托买卖手续。
（2）投资者通过证券经营机构可选择现场委托、电话委托或网上委托等方式进行债券现货买卖。
（3）本所国债现货按证券帐户进行申报，投资者买卖国债后的债权均在证券帐户内增减；企业债券现货按席位进行申报，投资者买卖企业债后的债权均记录在证券经营机构的席位下，因此，投资者买卖企业债必须是“在哪里买进，在哪里卖出”。
国债招标发行，通常是指财政部在国债发行中，采用的一种发行方式。即财政部对发行的国债先进行招标，由国债承销商进行投标，随后由国债承销商通过证券交易所分销给投资者。
债券现货交易进行集中竞价时，其申报应当符合下列要求：
（一） 交易单位：手（1手＝1000元面值）。
（二） 计价单位：每百元面值。
（三） 价格变动单位：0.01元。
（四） 每笔申报限制：最低申报限额为1手，最高申报限额为10000手。
（五） 申报价格限制从交易规则。
债券可以进行回转交易，即当日买入的债券可在当日卖出。
国债、企业债、可转换公司债券像股票一样参与集合竞价，集合竞价时间是9：15-9：25，连续竞价时间是9：30-11：30；13：00-15：00。
新股申购的几个步骤？
新股申购的几个步骤：
1. 新股发行当天（T日），申购者在指定时间内通过柜台（或电话）委托，跟据发行价和申购数缴足申购款，申购在发行日当天结束。
2. T+1日，各证券部将申购资金划入清算银行的主承销商开立的申购资金专户。
3. T+2日，交易所和主承销商核查资金情况，确定有效申购帐户和申购数量，并将有效申购数据及申购配号记录传给各证券交易网点。
4. T+3日，公布中签率，申购者到证券部确认申购配号，当日摇号抽签，根据中签情况进行申购股数的确定和股东登记，并将中签结果通过交易所发给各证券交易网点。
5. T +4日，公布中签号，各营业部返还多余申购款，申购资金解冻。申购者根据公布的中签号核对结果。
根据《证券发行与承销管理办法》、上证所《沪市股票上网发行资金申购实施办法》、《关于沪市股票上网发行资金申购的补充通知》的相关规定，经发行人和保荐 机构的申请，沪市上网发行资金申购的时间可以缩短一个交易日，申购流程如下：
1. 投资者申购（T日），申购当日（T日）按《发行公告》和申购办法等规定进行申购。
2. 资金冻结、验资及配号（T+1日），申购日后的第一天（T+1日），由中国结算上海分公司将申购资金冻结。下午4点前，申购资金需全部到位，中国结算上海分公司配合上证所指定的具备资格的会计师 事务所对申购资金进行验资，并由会计师事务所出具验资报告，上证所以实际到位资金作为有效申购进行配号。（即下午4点后按相关规定进行验资、确认有效申购和配 号）
3. 摇号抽签、中签处理（T+2日）申购日后的第二天（T+2日），公布确定的发行价格和中签率，并按相关规定进行摇号抽签、中签处理。
4. 资金解冻（T+3日）申购日后的第三天（T+3日）公布中签结果，并按相关规定进行资金解冻和新股认购款划付。
发行人是否采取缩短一个交易日的发行流程，投资者可关注我所网站会员专区相关业务通知。
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